Les principaux mineurs de Bitcoin de Wall Street ont rapporté des résultats de production variés pour novembre 2024, la difficulté du réseau ayant augmenté de 7 % au cours du mois, ce qui a eu un impact sur l’efficacité minière et la production dans l’ensemble du secteur.
Bien que le mois dernier, le prix du BTC ait atteint des niveaux records et approchait les 100 000 dollars, la concurrence, ainsi que le temps et les coûts nécessaires au minage de cryptomonnaie, ont également visiblement augmenté.
CleanSpark (NASDAQ : CLSK) a maintenu sa position de leader du secteur en novembre, produisant 622 BTC, tandis que Riot Platforms (NASDAQ : RIOT) a suivi avec 495 BTC. Bitfarms (NASDAQ : BITF) et Cipher Mining (NASDAQ : CIFR) ont rapporté des productions similaires de 204 et 202 BTC respectivement, démontrant la concurrence serrée dans le segment intermédiaire. TeraWulf (NASDAQ : WULF) a complété le groupe avec 115 BTC extraits au cours du mois.
Zach Bradford, PDG de CleanSpark
« Nos équipes ont travaillé sans relâche, progressant vers notre objectif de hashrate de fin d’année de 37 EH/s tout en améliorant notre efficacité », a déclaré Zach Bradford, PDG de CleanSpark.
Argo Blockchain (LSE : ARB, NASDAQ : ARBK), cotée à la fois à la Bourse de Londres et à Wall Street, a également publié ses résultats, produisant 39 BTC en novembre, soit une baisse par rapport aux 46 BTC extraits le mois précédent. Toutefois, les revenus miniers ont augmenté de 0,4 million de dollars pour atteindre 3,4 millions de dollars.
Comment cela se compare-t-il à octobre ? Pour la plupart des entreprises citées, le résultat est pire. Le mois dernier, TeraWulf a produit 150 BTC, Riot 505 et CleanSpark 655. La baisse de production observée chez la plupart des mineurs reflète l’environnement difficile créé par l’augmentation des difficultés du réseau.
Le taux de hachage total (TH/s) a augmenté en novembre. Source : Blockchain.com
La veille, MARA Holdings (NASDAQ : MARA), la plus grande société minière de crypto-monnaie cotée en bourse, a signalé une production record de Bitcoin, sa production ayant augmenté de 26 % pour atteindre 907 BTC en novembre.
Fred Thiel, PDG, MARA, Source : LinkedIn
« Novembre a été un mois record pour MARA, nos opérations minières atteignant des niveaux de production sans précédent. Ces résultats mettent en évidence les progrès significatifs que nous avons réalisés dans la mise à l’échelle des opérations et l’optimisation des performances », a noté Fred Thiel, président-directeur général de MARA.
Bien qu’ils aient extrait moins de jetons, les mineurs ont gagné plus. Selon le dernier rapport de JPMorgan, outre le cinquième mois consécutif de baisse de production, les revenus ont augmenté de 24 %. Pendant ce temps, la capitalisation boursière combinée des 14 plus grands mineurs de Bitcoin à Wall Street a augmenté de 52 %, atteignant 36,2 milliards de dollars.
Développements opérationnels et expansion du taux de hachage
Riot Platforms a démontré une croissance visible dans d’autres domaines que le nombre de jetons extraits, atteignant un taux de hachage total déployé de 30,8 EH/s, soit une augmentation de 148 % d’une année sur l’autre. L’expansion de l’entreprise sur plusieurs sites, notamment les installations de Rockdale, Corsicana et Kentucky, a renforcé sa position sur le marché.
Jason Les, PDG de Riot Blockchain
« La stabilité de notre production est le reflet des améliorations opérationnelles continues que nous continuons d’apporter, comme le démontre notre taux de hachage opérationnel augmentant de 13 % d’un mois à l’autre, contre une augmentation de 5 % de notre capacité de taux de hachage », a commenté Jason Les, le PDG de Riot. “Notre travail n’est pas encore terminé et les équipes sur place continuent de déployer de nouveaux mineurs et d’améliorer les opérations pour augmenter encore l’utilisation de notre taux de hachage.”
Bitfarms a également réalisé des progrès notables dans son expansion en Amérique du Nord, avec près de 75 % de son hashrate qui devrait provenir de centres de données nord-américains d’ici le premier semestre 2025. Le hashrate opérationnel de la société a atteint 12,8 EH/s, ce qui représente une augmentation de 100 % par rapport au l’année précédente.
Cipher Mining a poursuivi son développement au centre de données Black Pearl, maintenant un taux de hachage opérationnel stable de 12,0 EH/s. L’acquisition par la société du site Stingray de 100 MW la positionne pour une croissance future, avec une capacité électrique potentielle totale dépassant 2,6 GW sur 11 sites.
Tyler Page, PDG de Ciper Mining
« D’ici la fin de l’année, nous prévoyons d’achever la mise à niveau d’Odessa, donnant à Cipher l’une des flottes de plates-formes minières les plus efficaces du secteur », a déclaré Tyler Page, PDG de Cipher.
Les sociétés minières se concentrent de plus en plus sur l’amélioration de l’efficacité de leur flotte. TeraWulf était en tête du peloton avec un rapport d’efficacité impressionnant de 19,2 J/TH, tandis que Riot rapportait 22,3 J/TH. Bitfarms a annoncé la mise à niveau de près de 19 000 mineurs T21 vers des mineurs S21 Pro plus efficaces, dans l’espoir d’atteindre un taux d’efficacité de 19 w/TH, ce qui représente une amélioration de 10 %.
Gestion de trésorerie et stratégie financière
Les stratégies de détention de Bitcoin variaient considérablement selon les opérateurs. Riot a conservé la plus grande position de trésorerie avec 11 425 BTC, ce qui représente une augmentation de 55 % d’une année sur l’autre. Cipher Mining détenait 1 383 BTC, tandis que Bitfarms a déclaré 870 BTC dans sa trésorerie après avoir transféré 351 Bitcoin à Bitmain dans le cadre de son accord de mise à niveau de mineur.
Les mineurs ont également continué à optimiser leurs coûts d’énergie grâce à diverses stratégies. Riot a déclaré des coûts d’électricité totaux de 3,8 c/kWh pour l’ensemble de ses installations, bénéficiant d’un total de 1,4 million de dollars de crédits d’électricité. Bitfarms a maintenu son engagement en faveur des énergies renouvelables, avec 256 MW de capacité hydroélectrique pour soutenir ses opérations.
Ben Gagnon, Source : Site Web de Bitfarms
Le paysage concurrentiel pousse les sociétés minières à explorer les opportunités de diversification. Bitfarms a noté une demande croissante de capacité immédiate dans les domaines miniers HPC/AI et BTC, se positionnant pour tirer parti de son portefeuille énergétique de plus de 950 MW en 2025 pour des opportunités stratégiques dans les deux secteurs.
“En redirigeant nos mineurs vers le déploiement aux États-Unis, nous avons mieux adapté nos mineurs aux économies d’électricité sous-jacentes à travers notre vaste portefeuille de MW flexibles”, a commenté Ben Gagnon, PDG de Bitfarms. « Avec l’augmentation de la demande de capacité immédiate pour l’exploitation minière HPC/AI et BTC et sur la base de discussions avec des partenaires stratégiques, je suis convaincu que notre portefeuille énergétique de plus de 950 MW en 2025 nous offre une flexibilité inégalée pour tirer parti des opportunités stratégiques dans les domaines HPC/AI et BTC. Extraction d’IA et de BTC.
Plusieurs entreprises ont annoncé des changements de direction et des initiatives stratégiques. Bitfarms a nommé Andrew J. Chang en tant qu’administrateur indépendant et a annoncé le départ de son directeur de l’infrastructure, tout en recherchant un nouveau leadership doté d’une expérience HPC/IA pour soutenir sa stratégie en évolution.
