Que sont les monnaies numériques des banques centrales ?
Parlons de la signification des CBDC, avant de plonger dans son histoire. Les équivalents virtuels de la monnaie fiduciaire d’un pays, appelés monnaies numériques de banque centrale, sont émis et gérés par la banque centrale d’un certain pays et réglementés par les autorités monétaires numériques. Les CBDC sont centralisées et s’appuient généralement sur un registre centralisé tenu par les principales autorités, contrairement aux cryptomonnaies décentralisées qui fonctionnent généralement sur la blockchain.
L’adoption croissante de la cryptographie et la numérisation croissante des opérations financières ont conduit à la création de CBDC. Leur objectif est de fusionner les avantages de l’argent en ligne, comme la productivité et la facilité, avec la sécurité et le contrôle offerts par les monnaies fiduciaires conventionnelles. Il existe de nombreux types de CBDC, telles que celles de détail qui sont accessibles aux clients ordinaires pour des opérations régulières et celles de gros qui ne peuvent être utilisées que par les institutions financières pour des transactions.
Comme la CBDC est une nouvelle technologie, il n’y a pas beaucoup d’exemples de sa mise en œuvre dans notre histoire, mais Metaverse Post essaiera de vous fournir quelques-uns des plus importants.
L’une des entités qui a travaillé le plus dur pour créer une CBDC est la Banque populaire de Chine (PBOC). En 2020, des projets pilotes et des expériences pour le yuan numérique, ou DCEP, ont commencé dans plusieurs endroits différents. Des tests généralisés ont commencé et se poursuivront dans les années à venir. Positionnée comme une CBDC de détail, la DCEP chinoise cherche à la fois à remettre en question les plateformes de paiement virtuel établies et à améliorer l’infrastructure de paiement du pays.
En tant que l’un des premiers pays à adopter une CBDC de détail, la Banque centrale des Bahamas a introduit le Sand Dollar en octobre 2020. L’objectif du Sand Dollar est de réduire les coûts de transaction et d’améliorer l’inclusion financière dans ce pays insulaire.
En parlant de Bank of America et de son désir de mettre en œuvre le dollar numérique, il existe en fait deux formes de monnaie aux États-Unis : le papier-monnaie imprimé par la Réserve fédérale et les soldes qui y sont conservés par les banques commerciales. La Réserve fédérale expérimente les monnaies non physiques de plusieurs manières, dont l’une est une CBDC potentielle. Quelques exemples sont le projet de recherche exploratoire pluriannuel de la Banque fédérale de réserve de Boston et du MIT sur la monnaie numérique, appelé Project Hamilton, qui examine la viabilité technique d’une CBDC à usage général qui pourrait être utilisée par une économie de la taille des États-Unis ; le Centre d’innovation de la Banque fédérale de réserve de New York, qui collabore avec le Centre des règlements internationaux sur diverses innovations financières ; et le laboratoire technologique du Conseil des gouverneurs, qui mène actuellement plusieurs expériences CBDC. Grâce à une expérience pratique des possibilités et des limites de la technologie, ces essais enrichissent les débats politiques autour de la monnaie virtuelle. Donc, si Bank of America passe au numérique, ce n’est qu’une question de temps.
De nombreux autres pays ont également étudié et débattu activement de l’éventuelle émission de CBDC, notamment le Royaume-Uni, le Canada, Singapour, le Japon et la Corée du Sud. Certains ont évalué le potentiel et l’acceptabilité de la création de monnaies numériques émises par leurs banques individuelles au moyen d’études de faisabilité, de programmes pilotes ou d’enquêtes publiques.
Les monnaies numériques émises par les autorités gouvernementales présentent de nombreux avantages potentiels. Il s’agit notamment d’une meilleure efficacité du système de paiement, d’une réduction des coûts de transaction, d’une meilleure inclusion financière en donnant aux populations marginalisées l’accès à des services financiers virtuels et d’une transparence accrue des transactions financières, ce qui peut contribuer à décourager les activités illégales telles que l’évasion fiscale et le blanchiment d’argent. Cependant, comme les transactions peuvent être contrôlées par les autorités, violant ainsi les droits privés individuels, les CBDC soulèvent en outre des problèmes de confidentialité et de sécurité des données. En outre, une mise en œuvre à grande échelle pourrait bouleverser les institutions financières établies, modifiant la fonction des entités commerciales et réduisant leur rentabilité.
